ФосАгро

Привлекательность акций

Целевой ориентир акции (ао)* Долговая нагрузка Стабильность прибыли Стабильность денежных потоков
6 565,0 Средняя Отличная Хорошая

*целевой ориентир рассчитан, исходя из среднего коэффициента P/E за последние годы. Представлено исключительно в информационных целях, не является инвестиционной рекомендацией

Финансовые показатели

2021 2022 2023 LTM
Выручка (млн руб.) 420 500,0 569 500,0 440 304,0 0,0
Чистая прибыль (млн руб.) 130 200,0 182 300,0 86 141,0 0,0
Капитал (млн руб.) 164 600,0 197 600,0 159 900,0 0,0
Общий долг (млн руб.) 169 800,0 190 800,0 248 139,0 0,0
Денежные средства (млн руб.) 21 700,0 13 400,0 29 163,0 0,0
Капитальные затраты (млн руб.) -48 000,0 -63 000,0 -64 232,0 0,0
Денежные средства от операционной деятельности (млн руб.) 126 200,0 203 300,0 134 286,0 0,0
Дивиденды, а.о. (руб.) 658,0 1 098,0 1 020,0 0,0
Кол-во акций (млн) 129,5 0,0
Чистая маржа (%) 30,96 32,01 19,56 0,0
ROE (%) 79,1 92,26 53,9 0,0
Долг/Капитал (%) 103,16 96,56 155,0 0,0
EPS 1 005,41 1 407,72 665,18 0,0
P/E 5,83 4,54 9,9 0,0
Кредитный рейтинги Эксперт РА
Кредитный рейтинг AKPA

Невысокие цены на удобрения отрицательно сказались на финансовых показателях Фосагро. За 2023 г. компания продала товаров на 440 млрд рублей, что на 170 млрд меньше, чем годом ранее, в то время как издержки компании носят постоянный характер. 

Это привело к тому, что чистая прибыль составила 86,1 млрд рублей, упав за год на 95,9 млрд. 

За прошлый год долговая нагрузка заметно возросла. Долг Фосагро составил 248,1 млрд рублей против 190,8 млрд годом ранее. Объем накопленного "кэша" составил 29,1 млрд. 

В иностранной валюте от общего долга номинировано 134,8 млрд . В 2023 г. убыток от валютной переоценки долга составил 32 млрд рублей. 

Из общей задолженности: 191 млрд рублей имеет фиксированную ставку, 41 млрд плавающую.

Дивидендная политика Фосагро подразумевает выплату от 50% до 75% чистого денежного потока в зависимости от долговой нагрузки. При этом размер дивидендов не должен быть ниже 50% от чистой прибыли по МСФО, скорректированной на курсовые разницы.

Из рисков можно также отметить, что 95% всей дебиторской задолженности - это один клиент.

 

В мае экспорт удобрений по сети РЖД увеличился на 13%

11.06.2024 13:03

Минфин хочет увеличить налоги еще больше

03.06.2024 13:00

Минфин добавил негатива для рынка акций

30.05.2024 20:37
Все новости о компании